Estrategias

ConvexIbUUSDTUnderlyingStrategy

Lógica de Inversión:

Tokens depositados: USDT

Tokens retirados: USDT

Para evitar la exposición al riesgo de mantener tokens en divisas, las divisas se tomarán prestadas hipotecando USDT en el protocolo IronBank.

Inversión de Fondos:

Los USDT depositados se invertirán en el protocolo IronBank como garantía, manteniendo una tasa de préstamo de alrededor del 75% para tomar prestados tokens extranjeros. A continuación, el token extranjero se deposita como moneda única en el fondo Curve, y el lpToken obtenido del fondo Curve se apuesta luego en el protocolo Convex.

Canje de Fondos:

Redimir ibForex del fondo de Curve y reembolsar el mismo porcentaje de deuda para redimir la garantía USDT.

decreaseBorrow:

Cuando la tasa de préstamo de la estrategia supere el 80%, el Keeper activará el método decreaseBorrow() del contrato;

• La tasa de préstamo actual es baja, lo que indica que el valor en dólares de las divisas es bajo. La estrategia continuará tomando prestado ibForex de Ironbank y depositandolo en Curve, luego apostando el lpToken obtenido del pool de Curve en el protocolo Convex.

ConvexIbUSDCUnderlyingStrategy

Lógica de Inversión:

Tokens depositados: USDC

Tokens retirados: USDC

Con el fin de evitar la exposición al riesgo de mantener tokens de divisas, se tomarán prestadas divisas garantizando USDC en el protocolo IronBank.

Inversión de Fondos:

El USDC invertido se divide en dos partes:

• Parte 1: Constituyendo el 40% del capital invertido, manteniendo USDC sin cambios.

• Parte 2: Constituye el 60% del capital invertido, y se deposita en el protocolo IronBank como garantía, tomando prestada una divisa por valor 60% X 0.75 = 0.45 manteniendo una tasa de préstamo de alrededor del 75%).

La parte 1 y la parte 2 se combinan y se depositan en el fondo de Curve, apostando el lpToken obtenido del fondo de Curve en el protocolo Convex.

Canje de Fondos:

Canjear los dos tokens del fondo de Curve en proporciones iguales: USDC, ibForex, y reembolsar la deuda proporcionalmente. Si el ibForex canjeado anteriormente no es suficiente para pagar la deuda, el USDC se canjeará por ibForex en el fondo actual de Curve. Después de reembolsar la deuda en proporciones iguales, extraiga esa proporción de garantía de IronBank, y finalmente transfiera el USDC a la bóveda.

Reequilibrio:

Cuando la tasa de préstamo de la estrategia supera el 80% o cae por debajo del 60%, el Keeper activará el método de reequilibrio del contrato.

• Si la tasa de préstamo actual es inferior, esto indica que el valor en dólares de las divisas es bajo, lo que significa además que hay más ibForex y menos USDC en el fondo de Curve. La estrategia extraerá el exceso de garantía - USDC, y depositará directamente la moneda única USDC en el fondo de Curve (Cuantos menos tokens se depositen en el fondo, más LP se obtendrá).

• Si la tasa de préstamo actual es alta, esto indica que el valor en dólares de las divisas es alto, lo que significa además que hay menos ibForex y más USDC en el pool de Curve. La estrategia rescatará los USDC de moneda única del pool de Curve (cuantas más divisas haya en el fondo de rescate de moneda única, mayor será también la cantidad que se pueda obtener) y los USDC rescatados se invierten en IronBank para aumentar la garantía. Sin embargo, si la tasa hipotecaria global supera el 80%, ya no se aplicará la lógica anterior, sino que la moneda dual se rescatará del fondo de Curve en proporción, y la moneda dual también se utilizará para repagar la deuda y aumentar la garantía.

UniswapV3

Lógica de Inversión

Tokens depositados: ETH + rETH o pares de monedas estables

Tokens retirados: ETH + rETH o pares de monedas estables

Inversión de Fondos:

Invierta en la(s) correspondiente(s) par(es) de tokens según la proporción del fondo.

Canje de Fondos

Retirar liquidez del fondo común del protocolo y transferir el par o pares de tokens obtenidos a la bóveda.

Reequilibrio Pasivo:

La estrategia fijará dos Posiciones:

• Posición Base: Colocar una orden girando simétricamente el precio actual según el umbral base.

• Posición Límite: Colocar una orden según el umbral límite, ya sea ligeramente superior o inferior al precio actual. Esta Posición ayuda a la estrategia a reequilibrarse, permitiendo que la proporción del par de tokens se aproxime a 50:50.

Cada 24 horas, el Keeper llamará al método de reequilibrio, que no intercambiará tokens en tiempo de ejecución, sino que ajustará la Posición Base y la Posición Límite de acuerdo con el precio actualizado y el balance de tokens. La Posición Límite está tan cerca del precio de mercado actual como la orden límite. Si el precio se mueve en esta dirección, la segunda posición también estará activa, recibiendo una comisión por transacción.